[Curso de Forex] Análisis Chartista

¿En qué consiste el Análisis Técnico Chartista?

El análisis chartista en forex consiste en identificar figuras en el gráfico del precio, estas suelen repetirse en el histórico con lo cual puedes practicar su identificación, así mismo suelen formarse en diferentes instrumentos financieros y periodos de tiempo (En metatrader: M1, M5, M15, H1 etc.) y a través de ellos es posible predecir con cierta fiabilidad hacia donde va a seguir el siguiente movimiento del precio.

Las figuras chartistas se forman debido a que el mercado realiza oscilaciones y va dejando un “rastro” el cual ayuda a detectar esas figuras. Hay figuras chartistas que permiten confirmar los cambios de tendencia, identificar oportunidades para entrar en el mercado así como fijar objetivos en los precios.Las figuras chartistas son más efectivas de operar en temporalidad altas (En Metatrader: H4, 1D, 1W), no es recomendable operar estas figuras en gráficos rápidos, a pesar de que en periodos como M1, M5 suelen aparecer de forma más frecuente, igualmente los fallos son muy recurrentes.

El Análisis Chartista no es suficientemente rápido

Hay muchos cursos, ebooks, tutoriales, libros, etc., sobre el análisis técnico chartista, pero permite que te comente sobre una realidad que no te mostraran en ningún lugar.

Si practicas con datos históricos por lo regular funciona bien el análisis chartista, la información sobre las figuras chartistas si aparecen en el precio, en tu plataforma puedes darte a la tarea de buscar las figuras. Ten en cuenta que al tener datos históricos, un gran porcentaje de análisis que se realiza sobre esos datos suelen ser positivos, pero no te confíes, es un mundo diferente hacer trading de figuras en tiempo real.

Si hoy en tu plataforma abres un gráfico de un par de divisas que tenga una liquidez elevada (ejemplo: eurusd, gbpusd), es probable que a primera vista no logres detectar estas figuras, pueden estar en “proceso de formación”, lo cual lo puedes tomar como una ventaja y desventaja:

Ventaja: Tu trading sera más conservador, esperas a que la figura chartista se complete para ejecutar tu orden de entrada al mercado.

Desventaja: Mientras pudieras estar realizando otro tipo de trading, a consecuencia de esperar a la formación de la figura, puedes perder mucho tiempo y muchos pips.

Operar las figuras chartistas tienen su pros y contras, para traders que no tienen tiempo de esperar a la formación de las figuras no es la mejor herramienta de trading, sin embargo para traders que desean realizar transacciones a largo plazo, este tipo de análisis puede ser más conveniente, la tasa de efectividad es muy variable, muchos objetivos que se cumplen no necesariamente son a consecuencia de una figura en el precio, muchas veces son solo una “coincidencia”, por lo que debes agregar más criterios a tu trading para tener entradas al mercado más sólidas.

Puede darse la posibilidad que apenas abres tu plataforma, ya esté lista la formación de una determinada figura, con lo cual evitas perder tiempo. Debido a que las figuras chartistas son el indicador de trading más lento, para mi gusto lo dejo hasta el último recurso a utilizar, piensa en esto, si identificas una figura en un gráfico de 4 horas, después insertamos un indicador como RSI, ¿en que lugar de prioridad se encuentra la figura?, en último lugar, la figura se ha formado por el indicador más rápido el cual corresponde a “las velas japonesas” y dentro de la figura se han dado señales de entrada con el indicador RSI, por lo cual los indicadores de forex estarían en segundo lugar de prioridad, finalmente al completarse la figura ya habrán pasado múltiples movimientos y señales en el interior de la misma.

No digo que sea una mala opción para realizar trading con análisis chartista, todo lo contrario, para muchos traders es muy cómodo esperar a la seguridad de las figuras a pesar de perderse movimientos considerables, son 100% técnicos en ese aspecto.

Pasamos a describir las figuras que considero más recurrentes en el precio, si has visto el tutorial de velas japonesas no te voy a saturar con figuras que ciertamente ni aparecen o son irrelevantes para los traders de forex.

Figuras en el precio

Existen dos categorías principales de figuras en el análisis de formaciones chartistas, con la práctica te darás cuenta que en la mayoría de figuras se aplica un mismo razonamiento.

Figuras chartistas forex de cambio de tendencia:

• Doble techo
• Doble suelo
• Triple techo
• Triple suelo
• Hombro, Cabeza, Hombro (HCH)
• Hombro, Cabeza, Hombro Invertido (HCHi)

Figuras chartistas forex de continuación de tendencia:

• Triangulo simétrico 
• Triangulo ascendente
• Triangulo descendente
• Banderas
• Cuñas
• Banderines

Figura chartista de doble techo

Las figuras chartistas de doble techo es una formación que con una alta fiabilidad nos indican un cambio de tendencia, esta figura es muy recurrente en prácticamente todos los periodos de tiempo de la plataforma por lo que es muy útil tenerla presente junto a otras herramientas de trading.

Características de la figura chartista de doble techo:

• Aparece en mercados alcistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva a la baja.
• Es una figura muy común.
• Es una figura con gran fiabilidad
• Se compone de dos máximos a un mismo nivel que actúan como resistencia y un punto intermedio que los separa, llamado neckline (cuello). Cuando se perfora a la baja este punto o neckline se desencadena la formación con un objetivo bajista igual a la altura que separa el neckline de los dos máximos.

¿Cómo operar una figura chartista de doble techo?

1. Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline hasta los puntos altos.
2. Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 30 pips, se proyecta como objetivo (takeprofit) 30 pips + spread
3. El StopLoss puede ir en el máximo más reciente o en el máximo dejado por el pullback.
4. Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por debajo del neckline o en su defecto al pullback aunque este último no siempre sucede.

Figura chartista de doble suelo

La figura de doble suelo al igual que la de doble techo proporciona señales de cambio de dirección muy oportunas, es válida en cualquier temporalidad.

Características del doble techo:

• Aparece en mercados alcistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva a la baja.
• Es una figura muy común.
• Es una figura con gran fiabilidad

Se compone de dos mínimos a un mismo nivel que actúan como soporte y un punto intermedio que los separa, llamado neckline (cuello). Cuando se perfora en dirección alcista este punto o neckline se desencadena la formación con un objetivo alcista igual a la altura que separa el neckline de los dos mínimos.

¿Cómo operar una figura chartista de doble suelo?

1. Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline hasta los puntos bajos.
2. Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 30 pips, se proyecto como objetivo (takeprofit) 30 pips + spread.
3. El StopLoss puede ir en el mínimo más reciente o en el mínimo dejado por el pullback
4. Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por arriba del neckline o en su defecto al pullback aunque este ultimo no siempre sucede.

Figura chartista de triple techo

Las figura de triple techo proporciona señales de cambio de dirección muy oportunas, es valida en cualquier temporalidad.

Características del triple techo:

• Aparece en movimientos alcistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva a la baja.
• Es una figura muy común.
• Es una figura con gran fiabilidad

Se compone de tres máximos a un mismo nivel que actúan como resistencia y un punto intermedio que los separa, llamado neckline (cuello). Cuando se perfora en dirección bajista el neckline se desencadena la formación con un objetivo bajista igual a la altura que separa el neckline de los tres máximos.

¿Cómo operar una figura chartista de triple techo?

1. Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline hasta los puntos altos.
2. Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 30 pips, se proyecta como objetivo (takeprofit) 30 pips + spread.
3. El StopLoss puede ir en el máximo más reciente o en el máximo dejado por el pullback
4. Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por abajo del neckline o en su defecto al pullback aunque este ultimo no siempre sucede.

Figura chartista de triple suelo

Las figura de triple suelo proporciona señales de cambio de dirección muy oportunas, es valida desde periodos muy cortos como M1, M5, hasta periodos superiores.

Características del triple superior:

• Aparece en movimientos bajistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva al alza.
• Es una figura muy común.
• Es una figura con gran fiabilidad

Se compone de tres mínimos a un mismo nivel que actúan como resistencia y un punto intermedio que los separa, llamado neckline (cuello). Cuando se perfora en dirección alcista el neckline se desencadena la formación con un objetivo alcista igual a la altura que separa el neckline de los tres mínimos.

¿Cómo operar una figura chartista de triple suelo?

1. Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline hasta los puntos bajos.
2. Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 30 pips, se proyecta como objetivo (takeprofit) 30 pips + spread.
3. El StopLoss puede ir en el mínimo más reciente o en el mínimo dejado por el pullback
4. Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por arriba del neckline o en su defecto al pullback aunque este último no siempre sucede.

Figura chartista HCH

Indica un cambio de la tendencia alcista. Su nombre proviene de la semejanza a la cabeza y hombros de un hombre., HCH (Hombro, Cabeza, Hombro)

Características del HCH:

• Aparece en movimientos alcistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva a a baja.
• No es una figura tan comun
• Puede anunciar un cambio de dirección pero no es muy fiable.

El HCH se caracteriza por comenzar con un máximo, seguido de un segundo máximo más alto y seguido de un tercer máximo más bajo que el segundo, pero aproximadamente igual en altura al primero.

¿Cómo operar una figura HCH?

• Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline el máximo central.
• Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 50 pips, se proyecta como objetivo (takeprofit) 50 pips + spread.
• El StopLoss puede ir en el máximo más reciente, seria en un hombro o en el máximo dejado por el pullback
• Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por abajo del neckline o en su defecto al pullback aunque este ultimo no siempre sucede.

Figura chartista HCHi

Indica un cambio de la tendencia bajista. En el gráfico aparecerá de forma inversa. HCHi (Hombro, Cabeza, Hombro invertido)

Características del HCHi:

• Aparece en movimientos bajistas
• Una vez finaliza implica una fase correctiva al alza
• No es una figura tan común
• Puede anunciar un cambio de dirección pero no es muy fiable.

El HCHi se caracteriza por comenzar con un mínimo, seguido de un segundo mínimo más bajo y seguido de un tercer mínimo más alto que el segundo, pero aproximadamente igual en altura al primero.

¿Cómo operar una figura HCHi?

1. Una vez identificada la figura se mide la altura que existe a partir del neckline el mínimo central.
2. Ejemplo: Si la figura tiene una “altura” de 50 pips, se proyecta como objetivo (takeprofit) 50 pips + spread.
3. El StopLoss puede ir en el mínimo más reciente, seria en un hombro o en el mínimo dejado por el pullback
4. Para confirmar la entrada se debe de esperar al cierre de vela por arriba del neckline o en su defecto al pullback aunque este ultimo no siempre sucede.

Figuras chartistas de triángulo

Los triángulos son formaciones típicas y fáciles de encontrar en los gráficos del precio. Se les considera figuras de equilibrio temporal o consolidación y no de cambio de tendencia, aunque en algunas ocasiones puede darse esta condición de mercado. Se forman cuando el precio oscila en movimientos ascendentes y descendentes, siendo estas oscilaciones cada vez menores (excepto en el triángulo invertido, en el que las oscilaciones son cada vez mayores).

Características generales de los triángulos

Los triángulos se obtienen uniendo máximos descendentes con una linea de tendencia que en este caso será bajista, y otra línea de tendencia alcista, uniendo los mínimos ascendentes.

• Las señales de compra o de venta se detectan cuando se rompe este equilibrio y el precio se escapa bruscamente hacia arriba o hacia abajo del rectángulo.
• Son poco fiables esto sugiere esperar a que se rompa una de las líneas para tomar posiciones, vender si se da un quiebre del soporte o comprar si hace un quiebre de la resistencia.
• Las oscilaciones del precio deben de disminuir a lo largo de la formación del triángulo, y en caso de que se de un quiebre en dirección alcista, la liquidez debería incrementarse en el momento de la rotura, lo cual nos confirmaría la señal de compra, esto mismo se aplica si el quiebre se produce a la baja, el precio debe de presentar “momentum”.
• El tiempo es lo que realmente tiene importancia vital para este tipo de figuras, a mayor tiempo en terminarse de formar el triangulo mas fiable puede ser señal de compra o venta, esto suele verse reflejado en periodos de tiempo de 1hr, 4hr en cualquier par de divisa.

Clasificación de las figuras chartistas de triángulos

Triángulo simétrico

• Es una figura chartista muy común
• Implica un descanso lateral de la tendencia
• Tiene buena fiabilidad 
• El quiebre suele darse al 70% de la formación
• El quiebre suele darse en la dirección de la tendencia actual.
• Si el quiebre es en sentido contrario a la tendencia actual, hay que ignorar cualquier objetivo y dar por fallida la figura.

¿Cómo operar el triángulo?

El takeprofit se calcula midiendo la base, es decir, la distancia entre las dos líneas de tendencia. Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación y nos da un objetivo mínimo de hasta dónde podría continuar la tendencia. El problema es que cuanto más tiempo tarda el mercado en llegar al takeprofit hay más posibilidades de un cambio de dirección obligando a cerrar la posición antes.

El stoploss puede ir por debajo de la línea de tendencia “alcista” del triangulo, o en el mínimo más reciente. Aplica para compra y venta siempre y cuando se opere en la dirección de la tendencia. Para confirmar la entrada espera al cierre de la vela por arriba o abajo de la linea superior o inferior.

Triángulo ascendente

• Aparece en movimientos alcistas.
• No es una figura de cambio de tendencia.
• Implica un descanso lateral dentro de la tendencia existente. Es una figura muy común en forex.
• Tiene buena fiabilidad.
• Se compone de una fase de zigzag donde se puede trazar una línea de tendencia y otra línea horizontal (resistencia).
• Tiene inclinación alcista (linea de tendencia en la parte baja y resistencia en la parte alta)

¿Cómo operar el triángulo?

El takeprofit del triángulo se calcula midiendo la base del triángulo (la distancia entre las dos líneas de apoyo) Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación, es decir la línea horizontal (resistencia), y nos da un objetivo mínimo de hasta donde continuará la tendencia.

El StopLoss debe ir ubicado por abajo de la línea de tendencia o en el mínimo más reciente. Para confirmar la entrada espera al cierre de la vela por arriba de la línea superior.

Triángulo descendente

• Aparece en movimientos bajistas.
• No es una figura de cambio de tendencia.
• Implica un descanso lateral dentro de la tendencia existente. Es una figura muy común en forex.
• Tiene buena fiabilidad.
• Se compone de una fase de zigzag donde se puede trazar una linea de tendencia y otra linea horizontal (soporte).
• Tiene inclinación bajista (linea de tendencia en la parte alta y soporte en la parte baja)

¿Cómo operar el triángulo?

El takeprofit del triángulo se calcula midiendo la base del triángulo (la distancia entre las dos líneas de apoyo) Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación, es decir la línea horizontal (soporte), y nos da un objetivo mínimo de hasta dónde continuará la tendencia. El StopLoss debe ir ubicado por arriba de la línea de tendencia o en el máximo más reciente. Para confirmar la entrada espera al cierre de la vela por debajo de la línea inferior.

Figuras de bandera, banderines y cuñas

Estas formaciones chartistas se suelen operar en forex teniendo en cuenta la longitud del recorrido y proyectando dicha longitud desde el vértice cuando el precio rompe, a esto se le conoce como “asta”. Lo que se puede esperar, es que el mercado recorra una distancia similar al “asta” después de la aparición de estas formaciones.

La fiabilidad del objetivo es muy baja. Donde reside la verdadera utilidad de estas figuras es entendiéndolas como un medio para confirmar la tendencia. Es decir, si hemos realizado una transacción al comienzo de una de estas formaciones y después de varios periodos el mercado comienza a irse en sentido contrario debemos ser pacientes y esperar a que se reanude la tendencia.

Nos indican que estamos en el lado bueno del mercado.

Una vez se rompen los soportes y resistencias, se retoma la tendencia, el movimiento suele ser explosivo, pero no muy duradero, así que debes prestar especial atención a tus niveles de takeprofit.

Características generales de las Banderas, Banderines y Cuñas:

• Aparecen en movimientos alcistas y bajistas.
• No son figuras de cambio de tendencia.
• Implican un descanso lateral dentro de la tendencia existente.
• Son figuras muy comunes y tienen una fiabilidad muy baja.
• Tienen un comportamiento similar al triangulo ya que oscilan en un rango muy estrecho entre dos niveles durante un breve periodo de tiempo.

Los siguientes ejemplos son para movimientos alcistas, pero aplica el mismo razonamiento en movimientos bajistas, únicamente tienes que invertir el concepto.

Figura de Bandera

• Se parece a un canal, pero más pequeño.
• Tiene una inclinación contraria a la tendencia actual.

¿Cómo operar la figura chartista de bandera?

El takeprofit de la bandera se calcula midiendo el “asta”. Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación hasta la el nivel sugerido por el “asta”.

El StopLoss debe ir ubicado por arriba o abajo (según sea el sentido de la formación) de la linea de apoyo o en el máximo o mínimo más reciente. Para confirmar la entrada espera al cierre de la vela por arriba o abajo de la linea superior o inferior de la figura.

Figura Banderin

• Es muy similar a un triángulo simétrico pero la duración de la formación es menor y su “triangulo” es más pequeño.
• Esta formación es mas compacta y rápida.
• El quiebre de esta figura se hace muy cerca del vértice de la figura.

¿Cómo operar la figura?

El takeprofit de la bandera se calcula midiendo el “asta”. Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación hasta la el nivel sugerido por el “asta”. El StopLoss debe ir ubicado por arriba o abajo de la línea de apoyo o en el máximo o mínimo más reciente (según sea el sentido de la formación).Para confirmar la entrada espere al cierre de la vela por arriba o debajo de la linea inferior o superior.

Figura de Cuña

• Se diferencia de los triángulos porque ambas líneas entre las que fluctúa el precio apuntan en una misma dirección ya sea bajista o alcista.
• Normalmente el precio fluctúa dentro de esta formación con mucha rapidez y llega casi hasta el vértice de la cuña, es decir, donde confluyen los dos niveles de soporte y resistencia, antes de retomar la tendencia.

¿Cómo operar la figura?

El takeprofit se calcula midiendo el “asta”. Esta distancia se proyecta desde el punto donde el precio rompe la formación hasta la el nivel sugerido por el “asta”. El StopLoss debe ir ubicado por arriba o abajo (según sea el sentido de la formación) de la linea de apoyo o en el máximo o mínimo más reciente.Para confirmar la entrada espere al cierre de la vela por arriba o debajo de la linea inferior o superior.

Si has llegado hasta aqui, te daras cuenta que prácticamente todas las figuras chartistas se operan de la misma forma.

Figuras de canal en forex

Los canales se forman cuando el precio se mueve en una cierta dirección pero haciendo oscilaciones como en las siguientes figuras:

Canal Alcista

Canal Bajista

Canal Lateral

Los canales suelen formar puntos máximos y mínimos de tal manera que es posible trazar lineas paralelas de soporte y de resistencia.

¿Cómo se operan los canales?

La regla general consiste en esperar el quiebre de la linea superior para un canal bajista, la linea inferior para un canal alcista o ambas lineas en un canal lateral también conocido como “rango”, una vez que el precio rompe las lineas se puede ejecutar una orden de entrada al mercado, el objetivo se define midiendo la altura del movimiento que hay dentro del canal y se proyecta hacia el sentido del rompimiento (ver figuras), el stoploss se puede colocar en la parte media del canal o en el mínimo o máximo más reciente, dependiendo de la dirección de la entrada.

Es necesario que busques estas figuras en tu plataforma, se recomienda que hagas trading con este tipo de análisis en gráficos superiores a H1, aunque hay figuras muy buenas como los dobles y triples suelos/techos que son válidas en temporalidades rápidas, te recomiendo que agregues más criterios a tu trading.